엘리어트 파동이론 : 파동이론 이야기 (알기쉬운 파동이론 #1)
엘리어트 파동이론(Elliott Wave Principle)은 기술적 분석방법 중 가장 유명한 방법이라고 해도 과언이 아닐 정도로 널리 알려진 방법이지만 지표를 이용한 분석들 보다 난이도가 있고 내용도 방대하기 때문에 익히기가 비교적 어렵습니다.
하지만 차트를 분석하는 전문가들은 반드시 엘리어트 파동이론을 참고하게 됩니다.
엘리어트 파동이론의 모든 내용, 규칙, 지침 등은 단순히 암기하는 것만으로도 시장을 이해하는데 도움이 될 만큼 강력한 이론이며 미국의 금융을 책임지고 있는 월스트리트가 선정한 필독도서에 선정이 되었습니다.
엘리어트는 1871년 미국 캘리포니아 주 로스앤젤레스에서 태어났습니다.
엘리어트는 회계업무에 관심이 많았으며 관련 업무에 대한 수행능력도 좋았던 것으로 알려져 있습니다.
1927년 과테말라 인터내셔널 레일웨이 회사의 회계 감사직으로 일을 하다가 이질에 걸려 5년간 투병생활을 했는데, 이때 엘리어트는 주식시장의 움직임에 관심을 갖게 되었다고 합니다.
그는 과거 75년 동안의 주가의 움직임에 대한 모든 데이터를 연간, 원간, 주간, 시간, 심지어는 30분마다의 움직임을 모아서 이를 연구하고 분석하였습니다.
주가의 움직임도 인간 행동의 결과로 나타나는 것이라고 생각한 그는 인간의 행위를 규정하는 물리학, 생물학, 철학, 자연현상 등의 책들도 탐독했습니다.
이러한 엘리어트의 노력은 '파동이론'의 탄생으로 결실을 맺었습니다.
엘리어트는 '시장은 뉴스의 산물이 아니며 시장 자체의 법칙과 생리에 의하여 움직인다.'라고 말합니다.
시장의 패턴은 자연과 인간의 속성에 영향을 받아 일정한 패턴을 이루며 이것이 반복된다고 분석한 그는 이러한 패턴을 파동의 형태로 정리하여 파동이론을 만들어 갔습니다.
1934년 엘리어트는 디트로이트의 주식 투자 전문지 <investment council>의 편집장인 찰스 콜린스(Charles Collins)에게 편지를 보냅니다.
편지의 내용은 파동이론에 관한 것으로 자신이 증권시장의 움직임을 예측할 수 있는 독특한 이론을 개발했다는 내용과 파동이론을 적용하여 향후 주가 예측을 한 내용이었습니다.
엘리어트는 자신을 초청해주면 파동이론을 설명해줄 것이며 실제 주식시장에 적용하는 방법을 설명해줄 테니 현재 발행하고 있는 <investment council>에 자신의 파동이론을 소개하는 내용을 담아달라고 요청했습니다.
그 당시에는 찰스 콜린스에게 이러한 편지를 보내는 자칭 '주식 고수'들이 많았기 때문에 그는 엘리어트의 편지도 이러한 대수롭지 않은 자칭 '주식 고수'의 형편없는 편지일 것이라고 생각했습니다.
엘리어트는 여러 차례 파동이론으로 예측한 주가의 움직임을 편지로 보냈고 하나둘씩 맞아떨어지는 주가 예측을 보면서 찰스 콜린스는 심상치 않은 기운을 느꼈습니다.
여러 번에 걸친 엘리어트의 분석과 예측은 거의 완벽해서 콜린스도 드디어 파동이론에 의한 분석이 가장 훌륭하다며 엘리어트를 초청했고 향후 2년간 엘리어트의 자문을 구하는 계약을 체결했습니다.
1938년, 2년간의 자문 계약이 만료될 시점에 콜린스와 엘리어트는 <파동이론(The Wave Principle)>이란 책을 출간하였으며 그 후, 엘리어트는 파동이론의 해설판을 발간하면서 엘리어트 파동이론은 세상에 알려지기 시작했습니다.
1948년, 엘리어트가 사망한 이후에도 파동이론은 소멸되지 않고 오히려 더 발전하여 주식 투자, 선물거래, 외환거래, 경기순환 예측, 금리 예측 등으로 그 적용 범위가 확대되었습니다.
여러 전문적인 분석가들이 엘리어트 파동이론으로 시장을 분석하여 제공하는 그 결과를 제공하는 사이트도 있습니다.
들어가서 한 번 구경해 보시는 것도 좋을 것 같습니다. (유료)
Expert Market Forecasting Using the Elliott Wave Principle :: Elliott Wave International
For over 40 years, our subscribers have trusted us to guide them through major economic and financial moves. Elliott Wave International is the world’s largest independent financial forecasting firm.
www.elliottwave.com
엘리어트는 본인이 다우이론을 탐독하였다고 하였고 파동이론을 <다우이론의 보충적 설명>이라고 까지 하였습니다.
다우이론이 궁금하신 분은 아래 링크를 참고해 보세요.
다우 이론 (Dow Theory) : 기술적 분석의 시초
다우 이론이란 19세기 후반, 혼탁한 주식시장에 처음 질서를 세운 찰스 다우라는 인물의 업적을 정리한 투자 이론이며 찰스 다우는 다우존스회사(Dow Jones Company)를 설립하였고 <월스트리트저널(Wa
08231117.tistory.com
가격의 움직임을 다우이론에서는 '조류, 파도, 잔물결'이라고 표현했는데, 엘리어트는 '밀물과 썰물'이라고 표현한 점, 다우이론의 3단계 상승과 마찬가지로 충격파동에서 3개의 파동이 상승이라는 점 등 유사점을 발견할 수 있습니다.
엘리어트 파동이론은 패턴, 비율, 시간의 세 가지 요소를 포함하고 있으며 엘리어트 파동이론에 대한 설명은 양이 방대하여 주제별로 나누어서 포스팅 하도록 하겠습니다.
패턴 : 상승 5파와 하락 3파의 가장 중요한 요소
비율 : 피보나치 수열을 이용한 조정의 폭과 목표가격 예측
시간 : 패턴, 비율 분석이 정확한지를 확인하는데 사용
